- AUD/USD turun ke sekitar 0,6970 di awal sesi Asia hari Rabu.
- RBA kemungkinan tidak akan menaikkan suku bunga lagi pada bulan November.
- Pasar memprakirakan The Fed akan mempertahankan suku bunga pada pertemuan bulan Oktober mendatang.
Pasangan mata uang AUD/USD turun mendekati 0,6970, mengakhiri kenaikan beruntun selama tiga hari di awal sesi Asia pada hari Rabu. Dolar Australia (AUD) melemah terhadap Dolar AS (USD) seiring menurunnya taruhan terhadap Reserve Bank of Australia (RBA). Para pedagang menunggu Risalah rapat Federal Open Market Committee (FOMC) nanti pada hari Rabu untuk mendapatkan petunjuk lebih lanjut mengenai prospek kebijakan.
Peluang RBA untuk menaikkan suku bunga pada bulan November telah turun tajam setelah Indeks Harga Konsumen (IHK atau CPI) terbaru sesuai dengan ekspektasi. Pasar uang kini bertaruh bahwa bank sentral Australia kemungkinan akan mempertahankan suku bunga tidak berubah pada pertemuan berikutnya di awal November. Peluang kenaikan suku bunga turun ke sekitar 20%, menurut data pasar dari LSEG.
Presiden Federal Reserve (The Fed) Kansas City Fed, Jeff Schmid, mengatakan pada hari Selasa bahwa bank sentral masih perlu menaikkan suku bunga kebijakannya lebih lanjut untuk menurunkan inflasi, meskipun imbal hasil jangka panjang yang lebih tinggi membebani aktivitas di beberapa bagian ekonomi.
Kemudian pada hari Rabu, The Fed akan merilis Risalah rapat kebijakan 15-16 September ketika menaikkan suku bunga untuk menghadapi inflasi. Pernyataan dari para pejabat The Fed terdengar kurang hawkish setelah data inflasi Belanja Konsumsi Pribadi (Personal Consumption Expenditures/PCE) yang lebih lemah dari perkiraan dan data lapangan pekerjaan yang lebih lemah pekan lalu.
"Tampaknya ada sedikit penurunan urgensi bagi The Fed untuk menaikkan suku bunga setelah PCE yang lebih lemah dan kemudian laporan nonfarm payrolls baru-baru ini," kata Gavin Friend, ahli strategi pasar senior di National Australia Bank.
Pemulihan Aussie menguji penanda resistance kuat UOB
Para ahli strategi di UOB Group mencatat bahwa pandangan 1–3 minggu mereka terhadap AUD/USD masih dibentuk oleh penurunan sebelumnya yang dimulai pada pertengahan September, tetapi mereka menegaskan bahwa "meskipun pelemahan yang dimulai pada pertengahan bulan lalu … masih utuh, mengingat kondisi yang sangat jenuh jual, penurunan lebih lanjut mungkin tidak akan mencapai support utama berikutnya di 0,6866." Mereka menambahkan bahwa "momentum turun mulai melambat," dan menegaskan kembali bahwa pergerakan tegas menembus "0,6985 (tidak ada perubahan pada level ‘strong resistance’)" akan menunjukkan bahwa 0,6866 berada di luar jangkauan," menandai pergeseran dari target penurunan sebelumnya.
Schmid dari The Fed menyoroti inflasi yang didorong AI, membuat The Fed tetap bersikap hawkish
The Fed’s Schmid menyampaikan nada yang jelas hawkish, dengan skor FXS Speechtracker 8/10 yang sedikit lebih kuat dibandingkan rata-rata historis 7,5/10. Penekanan bahwa tenaga kerja "tetap berada dalam posisi yang baik" disertai frustrasi terhadap inflasi yang membandel dan pernyataan bahwa AI kini menjadi salah satu pendorong inflasi terbesar menegaskan pandangan bahwa tekanan harga bersifat persisten dan terus berkembang secara struktural. Dengan menekankan bahwa kredibilitas The Fed dipertaruhkan dan bahwa "masih ada pekerjaan yang harus dilakukan pada suku bunga jangka pendek" meskipun imbal hasil jangka panjang lebih tinggi, pidato ini memperkuat ekspektasi akan periode kebijakan restriktif yang berkepanjangan, mendukung Dolar dan menjadi hambatan bagi aset-aset yang sensitif terhadap risiko.
Indeks Sentimen Fed FXS (FXS Fed Sentiment Index) naik 0,34 poin ke 137,91, menjaga indikator ini tetap kokoh di wilayah hawkish jauh di atas angka netral 100 dan selaras dengan pembacaan FXS Speechtracker yang tinggi. Kombinasi level indeks yang lebih tinggi dan skor pidato yang kuat ini menandakan bahwa komunikasi The Fed semakin condong secara tegas ke arah komitmen pengetatan yang berkelanjutan, sebuah latar belakang yang seharusnya terus menopang Dolar terhadap mata uang sejenis dengan imbal hasil lebih rendah.
Analisis Teknis: AUD/USD tetap dibatasi di bawah SMA 100-hari
Pada grafik harian, AUD/USD mempertahankan bias jangka pendek yang bearish karena harga spot masih berada di bawah baik simple moving average (SMA) 100-hari maupun SMA tengah 20-hari pada Bollinger Bands, sehingga struktur sisi atas yang lebih luas tetap utuh sebagai resistance. Relative Strength Index (14) di 36,6 masih berada sedikit di atas wilayah jenuh jual, mengisyaratkan tekanan jual yang persisten alih-alih kelelahan yang jelas dari tren turun.
Di sisi atas, resistance awal muncul dalam klaster ketat di sekitar garis tengah Bollinger di 0,7050 dan SMA 100-hari di 0,7055, dengan penghalang yang lebih jauh di batas atas Bollinger dekat 0,7205. Di sisi bawah, batas bawah Bollinger di 0,6895 menawarkan support berikutnya yang patut diperhatikan, dan penembusan tegas di bawah lantai ini kemungkinan akan membuka jalan bagi perpanjangan dari rangkaian bearish saat ini.
(Analisis teknis dalam berita ini ditulis dengan bantuan alat AI. Pelajari lebih lanjut.)
Pertanyaan Umum Seputar Dolar Australia
Salah satu faktor yang paling signifikan bagi Dolar Australia (AUD) adalah tingkat suku bunga yang ditetapkan oleh Bank Sentral Australia (RBA). Karena Australia adalah negara yang kaya akan sumber daya alam, pendorong utama lainnya adalah harga ekspor terbesarnya, Bijih Besi. Kesehatan ekonomi Tiongkok, mitra dagang terbesarnya, merupakan faktor, begitu pula inflasi di Australia, tingkat pertumbuhannya, dan Neraca Perdagangan. Sentimen pasar – apakah para investor mengambil aset-aset yang lebih berisiko (risk-on) atau mencari aset-aset safe haven (risk-off) – juga merupakan faktor, dengan risk-on positif bagi AUD.
Bank Sentral Australia (RBA) memengaruhi Dolar Australia (AUD) dengan menetapkan tingkat suku bunga yang dapat dipinjamkan bank-bank Australia satu sama lain. Hal ini memengaruhi tingkat suku bunga dalam perekonomian secara keseluruhan. Sasaran utama RBA adalah mempertahankan tingkat inflasi yang stabil sebesar 2-3% dengan menaikkan atau menurunkan suku bunga. Suku bunga yang relatif tinggi dibandingkan dengan bank-bank sentral utama lainnya mendukung AUD, dan sebaliknya untuk yang relatif rendah. RBA juga dapat menggunakan pelonggaran kuantitatif dan pengetatan untuk memengaruhi kondisi kredit, dengan pelonggaran kuantitatif negatif terhadap AUD dan pelonggaran kuantitatif positif terhadap AUD.
Tiongkok merupakan mitra dagang terbesar Australia, sehingga kesehatan ekonomi Tiongkok sangat memengaruhi nilai Dolar Australia (AUD). Ketika ekonomi Tiongkok berjalan baik, Tiongkok membeli lebih banyak bahan baku, barang, dan jasa dari Australia, sehingga meningkatkan permintaan AUD dan mendongkrak nilainya. Hal yang sebaliknya terjadi ketika ekonomi Tiongkok tidak tumbuh secepat yang diharapkan. Oleh karena itu, kejutan positif atau negatif dalam data pertumbuhan Tiongkok sering kali berdampak langsung pada Dolar Australia dan pasangannya.
Bijih Besi merupakan ekspor terbesar Australia, yang mencapai $118 miliar per tahun menurut data tahun 2021, dengan Tiongkok sebagai tujuan utamanya. Oleh karena itu, harga Bijih Besi dapat menjadi penggerak Dolar Australia. Umumnya, jika harga Bijih Besi naik, AUD juga naik, karena permintaan agregat terhadap mata uang tersebut meningkat. Hal yang sebaliknya terjadi jika harga Bijih Besi turun. Harga Bijih Besi yang lebih tinggi juga cenderung menghasilkan kemungkinan yang lebih besar untuk Neraca Perdagangan yang positif bagi Australia, yang juga positif bagi AUD.
Neraca Perdagangan, yang merupakan perbedaan antara apa yang diperoleh suatu negara dari ekspornya dibandingkan dengan apa yang dibayarkannya untuk impornya, merupakan faktor lain yang dapat memengaruhi nilai Dolar Australia. Jika Australia memproduksi ekspor yang sangat diminati, maka mata uangnya akan memperoleh nilai murni dari surplus permintaan yang tercipta dari para pembeli asing yang ingin membeli ekspornya dibandingkan dengan apa yang dibelanjakannya untuk membeli impor. Oleh karena itu, Neraca Perdagangan bersih yang positif memperkuat AUD, dengan efek sebaliknya jika Neraca Perdagangan negatif.
