- EUR/USD merosot sepanjang minggu seiring kekuatan Dolar mengalahkan data payrolls dan perumahan AS yang beragam.
- Penjualan Ritel Zona Euro melampaui prakiraan, tetapi kenaikan gagal mengalihkan sentimen dari aliran yang didorong oleh AS.
- Pasar mengawasi data inflasi dan pembicara bank sentral di Eropa dan AS minggu depan.
EUR/USD memperpanjang penderitaannya sepanjang minggu, bersiap untuk mencetak kerugian sebesar 0,70%, setelah jatuh 0,20% pada hari Jumat, meskipun ada rilis data ekonomi yang beragam di AS. Di Uni Eropa, Penjualan Ritel melampaui prakiraan, tetapi fokus para pedagang tetap pada dinamika AS dan Dolar. Pasangan ini diperdagangkan di 1,1636 setelah mencapai puncak harian di 1,1662.
Euro tetap tertekan meskipun data AS beragam, karena investor tetap fokus pada dinamika Dolar
Angka Nonfarm Payroll AS bulan Desember beragam karena ekonomi menambah 50 Ribu lapangan pekerjaan, di bawah prakiraan kenaikan 60 Ribu, juga di bawah angka 64 Ribu bulan November. Namun, Tingkat Pengangguran sedikit menurun dari 4,6% menjadi 4,4%, seperti yang diungkapkan oleh Biro Statistik Tenaga Kerja AS (BLS).
Data lain menunjukkan bahwa pasar perumahan terus kehilangan momentum, karena Izin Mendirikan Bangunan dan Perumahan Baru pada bulan Oktober keduanya menurun dibandingkan dengan pembacaan bulan November. Sementara itu, laporan awal Indeks Sentimen Konsumen Universitas Michigan untuk bulan Januari datang lebih kuat dari yang diharapkan.
Di Zona Euro, konsumsi konsumen meningkat pada bulan November, naik 0,2% MoM, sebuah perbaikan dibandingkan dengan pembacaan datar bulan Oktober dan melampaui estimasi. Data Jerman juga beragam sepanjang hari, karena Produksi Industri melampaui prakiraan, meskipun neraca perdagangan menyusut seiring penurunan ekspor.
Minggu depan: Jadwal sibuk di Eropa dan AS
Agenda ekonomi Zona Euro akan menampilkan pidato dari para pengambil kebijakan Bank Sentral Eropa, rilis Indeks Keyakinan Investor Sentix, Indeks Harga Konsumen Diharmonisasi (HICP) di blok tersebut, Jerman, Spanyol, dan Italia.
Di AS, kalender akan menampilkan indeks harga konsumen dan produsen, Penjualan Ritel, klaim pengangguran, dan komentar dari pejabat The Fed.
Harga Euro Minggu ini
Tabel di bawah menunjukkan persentase perubahan Euro (EUR) terhadap mata uang utama yang terdaftar minggu ini. Euro adalah yang terkuat melawan Dolar Kanada.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.78% | 0.45% | 0.66% | 1.22% | -0.18% | 0.47% | 1.07% | |
| EUR | -0.78% | -0.34% | -0.04% | 0.44% | -0.95% | -0.31% | 0.29% | |
| GBP | -0.45% | 0.34% | 0.19% | 0.78% | -0.63% | 0.03% | 0.62% | |
| JPY | -0.66% | 0.04% | -0.19% | 0.53% | -0.87% | -0.22% | 0.42% | |
| CAD | -1.22% | -0.44% | -0.78% | -0.53% | -1.24% | -0.75% | -0.15% | |
| AUD | 0.18% | 0.95% | 0.63% | 0.87% | 1.24% | 0.66% | 1.26% | |
| NZD | -0.47% | 0.31% | -0.03% | 0.22% | 0.75% | -0.66% | 0.60% | |
| CHF | -1.07% | -0.29% | -0.62% | -0.42% | 0.15% | -1.26% | -0.60% |
Heat Map menunjukkan persentase perubahan mata uang utama terhadap satu sama lain. Mata uang dasar diambil dari kolom kiri, sedangkan mata uang pembanding diambil dari baris atas. Misalnya, jika Anda memilih Euro dari kolom kiri dan berpindah sepanjang garis horizontal ke Dolar AS, persentase perubahan yang ditampilkan dalam kotak akan mewakili EUR (dasar)/USD (pembanding).
Intisari penggerak pasar harian: Euro tertekan oleh kekuatan Dolar AS
- Di luar laporan data lapangan pekerjaan AS, Izin Mendirikan Bangunan AS bulan Oktober turun 0,2%, dari 1,415 juta menjadi 1,412 juta. Perumahan Baru juga melemah, dengan permulaan turun 4,6% MoM menjadi 1,246 juta, turun dari 1,306 juta pada bulan September.
- Pembacaan awal Indeks Sentimen Konsumen Universitas Michigan untuk bulan Januari naik menjadi 54, dari 52,9 pada bulan November, dan melampaui prakiraan 53,5. Ekspektasi inflasi Amerika untuk satu tahun tidak berubah di 4,2%, sementara ekspektasi lima tahun naik menjadi 3,4% dari 3,2%.
- Pasar uang terus memperhitungkan 50 basis poin pelonggaran menjelang akhir tahun, seperti yang diungkapkan oleh Alat FedWatch CME.
- Presiden Fed Atlanta, Raphael Bostic, mengatakan bahwa pertumbuhan lapangan pekerjaan “modest,” menambahkan tentang inflasi bahwa “akan memerlukan lebih banyak waktu untuk mengejar laporan yang hilang dari musim gugur lalu.”
- Kemudian, Thomas Barkin dari Fed Richmond mengungkapkan bahwa pasar tenaga kerja stabil, tetapi perekrutan tetap sempit. Dia menambahkan bahwa akan memerlukan waktu hingga April agar data inflasi sepenuhnya terkejar.
Prospek teknis: EUR/USD merosot saat penjual masuk, mendorong pasangan di bawah 1,1650
Gambaran teknis menunjukkan EUR/USD sebagai netral hingga cenderung turun, karena momentum bearish meningkat, akibat penurunan pasangan yang menembus level support kunci seperti Simple Moving Averages (SMA) 100 dan 50 hari masing-masing di 1,1663 dan 1,1641.
Indeks Kekuatan Relatif (RSI) menunjukkan bahwa para penjual mengumpulkan kekuatan setelah indeks mencapai ambang 38, mendekati wilayah jenuh jual. Oleh karena itu, jalur yang paling mungkin adalah ke bawah.
Support pertama untuk EUR/USD adalah 1,1600. Penembusan level tersebut akan mengekspos SMA 200-hari di 1,1565, garis pertahanan terakhir bagi para pembeli, sebelum pasangan ini berbalik menjadi bearish. Penurunan lebih lanjut berada di bawah 1,1500 dan terendah 1 Agustus di 1,1391.
Di sisi lain, jika para pembeli mendapatkan kembali SMA 50 dan 100 hari, 1,1700 akan menjadi level resistance berikutnya. Setelah level tersebut ditembus, para pedagang akan mengawasi SMA 20-hari di 1,1730.
Pertanyaan Umum Seputar Euro
Euro adalah mata uang untuk 19 negara Uni Eropa yang termasuk dalam Zona Euro. Euro adalah mata uang kedua yang paling banyak diperdagangkan di dunia setelah Dolar AS. Pada tahun 2022, mata uang ini menyumbang 31% dari semua transaksi valuta asing, dengan omzet harian rata-rata lebih dari $2,2 triliun per hari.
EUR/USD adalah pasangan mata uang yang paling banyak diperdagangkan di dunia, menyumbang sekitar 30% dari semua transaksi, diikuti oleh EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) dan EUR/AUD (2%).
Bank Sentral Eropa (ECB) di Frankfurt, Jerman, adalah bank cadangan untuk Zona Euro. ECB menetapkan suku bunga dan mengelola kebijakan moneter.
Mandat utama ECB adalah menjaga stabilitas harga, yang berarti mengendalikan inflasi atau merangsang pertumbuhan. Alat utamanya adalah menaikkan atau menurunkan suku bunga. Suku bunga yang relatif tinggi â atau ekspektasi suku bunga yang lebih tinggi â biasanya akan menguntungkan Euro dan sebaliknya.
Dewan Pengurus ECB membuat keputusan kebijakan moneter pada pertemuan yang diadakan delapan kali setahun. Keputusan dibuat oleh kepala bank nasional Zona Euro dan enam anggota tetap, termasuk Presiden ECB, Christine Lagarde.
Data inflasi Zona Euro, yang diukur dengan Indeks Harga Konsumen yang Diharmonisasikan (HICP), merupakan ekonometrik penting bagi Euro. Jika inflasi naik lebih dari yang diharapkan, terutama jika di atas target 2% ECB, maka ECB harus menaikkan suku bunga untuk mengendalikannya kembali.
Suku bunga yang relatif tinggi dibandingkan dengan suku bunga negara-negara lain biasanya akan menguntungkan Euro, karena membuat kawasan tersebut lebih menarik sebagai tempat bagi para investor global untuk menyimpan uang mereka.
Rilis data mengukur kesehatan ekonomi dan dapat memengaruhi Euro. Indikator-indikator seperti PDB, IMP Manufaktur dan Jasa, ketenagakerjaan, dan survei sentimen konsumen semuanya dapat memengaruhi arah mata uang tunggal.
Ekonomi yang kuat baik untuk Euro. Tidak hanya menarik lebih banyak investasi asing, tetapi juga dapat mendorong ECB untuk menaikkan suku bunga, yang secara langsung akan memperkuat Euro. Sebaliknya, jika data ekonomi lemah, Euro kemungkinan akan jatuh.
Data ekonomi untuk empat ekonomi terbesar di kawasan Euro (Jerman, Prancis, Italia, dan Spanyol) sangat penting, karena mereka menyumbang 75% dari ekonomi Zona Euro.
Rilis data penting lainnya bagi Euro adalah Neraca Perdagangan. Indikator ini mengukur perbedaan antara apa yang diperoleh suatu negara dari ekspornya dan apa yang dibelanjakannya untuk impor selama periode tertentu.
Jika suatu negara memproduksi barang ekspor yang sangat diminati, maka nilai mata uangnya akan naik murni dari permintaan tambahan yang diciptakan oleh pembeli asing yang ingin membeli barang-barang ini. Oleh karena itu, Neraca Perdagangan bersih yang positif memperkuat mata uang dan sebaliknya untuk neraca yang negatif.
Pertanyaan Umum Seputar Nonfarm Payrolls
Nonfarm Payrolls (NFP) merupakan bagian dari laporan lapangan pekerjaan bulanan Biro Statistik Tenaga Kerja AS. Komponen Nonfarm Payrolls secara khusus mengukur perubahan jumlah orang yang bekerja di AS selama bulan sebelumnya, tidak termasuk industri pertanian.
Angka Nonfarm Payrolls dapat memengaruhi keputusan Federal Reserve dengan memberikan ukuran seberapa sukses Fed memenuhi mandatnya untuk mendorong lapangan kerja penuh dan inflasi 2%.
Angka NFP yang relatif tinggi berarti lebih banyak orang yang bekerja, menghasilkan lebih banyak uang, dan karenanya mungkin membelanjakan lebih banyak. Sebaliknya, hasil Nonfarm Payrolls yang relatif rendah dapat berarti orang-orang kesulitan mencari pekerjaan.
The Fed biasanya akan menaikkan suku bunga untuk mengatasi inflasi tinggi yang dipicu oleh pengangguran rendah, dan menurunkannya untuk merangsang pasar tenaga kerja yang stagnan.
Nonfarm Payrolls umumnya memiliki korelasi positif dengan Dolar AS. Ini berarti ketika angka payrolls keluar lebih tinggi dari yang diharapkan, USD cenderung menguat dan sebaliknya ketika angkanya lebih rendah.
NFP memengaruhi Dolar AS berdasarkan dampaknya terhadap inflasi, ekspektasi kebijakan moneter, dan suku bunga. NFP yang lebih tinggi biasanya berarti Federal Reserve akan lebih ketat dalam kebijakan moneternya, yang mendukung USD.
Nonfarm Payrolls umumnya berkorelasi negatif dengan harga Emas. Ini berarti angka penggajian yang lebih tinggi dari yang diharapkan akan berdampak negatif pada harga Emas dan sebaliknya.
NFP yang lebih tinggi umumnya berdampak positif pada nilai USD, dan seperti kebanyakan komoditas utama, Emas dihargai dalam Dolar AS. Oleh karena itu, jika USD naik nilainya, maka dibutuhkan lebih sedikit Dolar untuk membeli satu ons Emas.
Selain itu, suku bunga yang lebih tinggi (biasanya membantu NFP yang lebih tinggi) juga mengurangi daya tarik Emas sebagai investasi dibandingkan dengan tetap menyimpan dalam bentuk tunai, di mana uang tersebut setidaknya akan memperoleh bunga.
Nonfarm Payrolls hanya satu komponen dalam laporan pekerjaan yang lebih besar dan dapat dibayangi oleh komponen lainnya.
Kadang-kadang, ketika NFP keluar lebih tinggi dari prakiraan, tetapi Penghasilan Mingguan Rata-rata lebih rendah dari yang diharapkan, pasar telah mengabaikan potensi efek inflasi dari hasil utama dan menafsirkan penurunan penghasilan sebagai deflasi.
Komponen-komponen Tingkat Partisipasi dan Jam Kerja Mingguan Rata-rata juga dapat memengaruhi reaksi pasar, tetapi hanya dalam peristiwa yang jarang terjadi seperti “Great Resignation” atau Krisis Keuangan Global.
